Vào thứ Ba, cặp EUR/USD tiếp tục giảm sau khi bật lên từ mức thoái lui Fibonacci 127.2% tại 1.0507 và đạt mức Fibonacci 100.0% tại 1.0437. Do không có sự bật lên nào xảy ra tại mức này, nên đà giảm có thể tiếp tục diễn ra hôm nay. Việc phá vỡ dưới kênh xu hướng tăng sẽ là dấu hiệu đầu tiên của sự chuyển dịch sang xu hướng giảm. Trong trường hợp này, tôi dự đoán một đợt giảm mạnh và kéo dài của đồng euro.

Cấu trúc sóng vẫn rõ ràng. Sóng giảm gần đây nhất đã phá vỡ dưới mức thấp của sóng trước đó, trong khi sóng tăng gần đây nhất (vẫn chưa hoàn thành) đã vượt qua hai đỉnh trước. Do đó, xu hướng giảm được coi là đã hoàn tất. Tuy nhiên, các sóng gần đây rất nhỏ. Sóng tăng hiện tại có thể dễ dàng được chia thành 5-6 sóng nhỏ hơn. Vấn đề chính ở đây là xác định kích thước chuyển động nào đủ điều kiện là một sóng. Vì tình hình không hoàn toàn rõ ràng, tốt hơn hết là dựa vào kênh xu hướng để đưa ra định hướng.

Vào thứ Ba, tin tức nền hạn chế. Báo cáo đơn đặt hàng hàng hóa lâu bền của Mỹ cho thấy mức giảm 2,2%, trong khi các nhà giao dịch kỳ vọng mức tăng 0,6%. Các chỉ số phái sinh cũng thấp hơn so với dự báo. Điều này mang lại cơ hội cho bên mua để thúc đẩy thị trường lên cao hơn trong xu hướng tăng hiện tại. Tuy nhiên, họ thích chờ đợi kết quả của cuộc họp FOMC.

Cuộc họp của Fed luôn là một sự kiện quan trọng đối với thị trường, ngay cả khi không có thay đổi nào về chính sách tiền tệ được dự kiến. Ngay sau quyết định, Chủ tịch Fed Jerome Powell sẽ phát biểu, và nội dung của bài phát biểu là không thể đoán trước. Do đó, bất ngờ luôn có khả năng xảy ra, và hôm nay cũng không phải là ngoại lệ. Sự dè dặt của nhà giao dịch trong việc chấp nhận rủi ro trước một sự kiện như vậy là dễ hiểu. Hơn nữa, ảnh hưởng của Donald Trump là một yếu tố lớn ảnh hưởng đến tâm lý thị trường—và có thể cả lập trường của Fed nữa.

Trên biểu đồ 4 giờ, cặp tiền đã vượt qua mức hồi quy Fibonacci 127,2% tại 1,0436. Điều này cho thấy xu hướng tăng có thể tiếp tục hướng về mức Fibonacci 100,0% tại 1,0603, khi đồng euro hiện đã thoát ra khỏi kênh xu hướng giảm. Điều này báo hiệu khả năng đảo chiều sang xu hướng tăng, nhưng xu hướng này sẽ kéo dài bao lâu?

Sự phân kỳ giảm giá trên chỉ báo CCI cho thấy khả năng suy giảm trong tương lai gần, nhưng phe gấu vẫn chưa có phiên đóng cửa dưới mức 1,0436.

Báo cáo Cam kết của các Nhà giao dịch (COT)

Trong tuần báo cáo vừa qua, các nhà giao dịch tổ chức đã bổ sung 4,905 vị thế mua và 6,994 vị thế bán. Danh mục phi thương mại vẫn duy trì xu hướng giảm, gợi ý về sự đi xuống tiếp theo cho cặp đôi này. Tổng số vị thế mua mà nhà đầu cơ nắm giữ hiện tại là 167,000, trong khi vị thế bán là 230,000.

Trong 18 tuần liên tiếp, các nhà giao dịch lớn đã bán đồng euro. Điều này xác nhận một xu hướng giảm giá mà không có ngoại lệ. Đôi khi phe mua chiếm ưu thế trong tuần, nhưng điều này vẫn là hiếm.

Nguyên nhân chính của sự suy giảm của đồng đô la—kỳ vọng về việc nới lỏng chính sách tiền tệ của Fed—đã được tính đến. Thị trường không còn lý do để bán đồng đô la. Các yếu tố mới có thể xuất hiện theo thời gian, nhưng tạm thời, việc tăng giá của đồng đô la Mỹ vẫn là kịch bản có khả năng nhất. Phân tích kỹ thuật cũng hỗ trợ cho sự tiếp tục của xu hướng giảm giá dài hạn, dẫn đến việc tôi kỳ vọng một sự suy giảm tiếp theo của EUR/USD.

Lịch kinh tế cho Mỹ và Khu vực đồng Euro

• Khu vực đồng Euro – Chỉ số Niềm tin Tiêu dùng Đức (07:00 UTC)
• Mỹ – Quyết định Lãi suất FOMC (19:00 UTC)
• Mỹ – Họp báo FOMC (19:30 UTC)

Vào ngày 29 tháng 1, lịch kinh tế bao gồm hai sự kiện lớn liên quan đến Fed. Tâm lý thị trường có thể bị ảnh hưởng mạnh bởi dòng thông tin, nhưng có khả năng chỉ vào buổi tối.

Dự báo EUR/USD và Khuyến nghị giao dịch

• Bán EUR/USD được khuyến nghị sau khi xác định phá vỡ bên dưới hành lang xu hướng tăng trên biểu đồ giờ.
• Mua có thể được thực hiện ngày hôm nay nếu cặp này bật lên từ ranh giới dưới của hành lang xu hướng tăng, nhắm mục tiêu 1.0507.
• Tuy nhiên, hoạt động giao dịch dự kiến sẽ tăng mạnh vào buổi tối, dẫn đến những biến động tiềm ẩn và khó lường.

Mức Fibonacci:

• Biểu đồ giờ: 1.0437–1.0179
• Biểu đồ 4 giờ: 1.0603–1.1214