Добрый день, уважаемые трейдеры! Пара EUR/USD в четверг продолжала процесс роста и к концу дня отработала уровень коррекции 76,4% – 1,0458. Закрепление котировок над этим уровнем позволит ожидать продолжение роста в направлении уровня Фибо 100,0% – 1,0533, но я думаю, что сегодня мы увидим откат к уровням 1,0411 и 1,0373. «Бычий» тренд сохраняется в последние недели, но при этом на старших графиках тренд выглядит, как горизонтальный.

Ситуация с волнами на часовом графике превратилась в не самую однозначную. Последняя завершенная волна вниз не пробила лоу предыдущей волны, а последняя волна вверх пробила предыдущий пик. Таким образом, в данное время тренд снова поменялся на «бычий» или же мы наблюдаем сложное горизонтальное движение. Размеры последних волн не слишком сопоставимы друг с другом, что и заставляет меня сомневаться в наличие тренда.

Информационный фон в четверг никакой поддержки быкам не сулил, однако европейская валюта стойко прошла через новое испытание в виде отчета по промышленному производству в Евросоюзе. На этот отчет можно посмотреть и с одной стороны, и с другой. Объемы производства в декабре снизились на 1,1% м/м(при ожиданиях трейдеров -0,6%) и на 2% г/г(при ожиданиях -3,1%). Таким образом, месячное значение оказалось хуже прогнозов, а годовое – лучше. Какое из них важнее? Вопрос открытый. Индекс цен производителей в США составил 0,4% м/м, а число первичных заявок на пособия по безработице 213 тысяч. Оба американских отчета практически совпали с ожиданиями трейдеров. Таким образом, поддержать быков мог только отчет по европейскому производству, который, как мы уже выяснили, не был ни сильным, ни однозначным. Я сильно сомневаюсь на счет «бычьего» тренда в данное время, для меня он выглядит нестабильным, натянутым. Считаю, что с покупками следует быть крайне осторожными.

На 4-часовом графике пара выполнила возврат к уровню коррекции 127,2% – 1,0436 и закрепление над ним. Однако, на 4-часовом графике хорошо заметно, что в 2025 году мы наблюдаем преимущественно горизонтальное движение. Иными словами, боковик. Таким образом, с текущих значений или немного выше падение евровалюты может возобновиться. Назревающих дивергенций сегодня не наблюдается ни у одного индикатора.

Отчет Commitments of Traders (COT):

В течение последней отчетной недели профессиональные игроки открыли 8894 контракта Long и 904 контракта Short. Настроение группы «Non-commercial» остается «медвежьим», что предполагает дальнейшее падение пары. Общее количество контрактов Long, сосредоточенных на руках спекулянтов, теперь составляет 162 тысячи, а контрактов Short – 221 тысячу.

Двадцать недель подряд крупные игроки избавляются от евровалюты. Это означает «медвежий» тренд без каких-либо допущений. Время от времени, в рамках отдельных недель быки доминируют, но это, скорее, исключение из правила. Ключевой фактор падения доллара – ожидание смягчения ДКП FOMC – отработан, у рынка больше нет причин продавать доллар. Они могут со временем появиться, но рост американской валюты все еще более вероятен. Графический анализ также свидетельствует о продолжении долгосрочного «медвежьего» тренда. Таким образом, я ожидаю дальнейшее падение пары EUR/USD.

Календарь новостей для США и Евросоюза:

Евросоюз – Изменение объемов ВВП в четвертом квартале (10-00 UTC).

США – Изменение объемов розничной торговли (13-30 UTC).

США – Изменение объемов промышленного производства (14-15 UTC).

14 февраля календарь экономических событий содержит в себе несколько записей, которые могут представлять интерес для трейдеров. Влияние информационного фона на настроение рынка в пятницу может быть средним по силе.

Прогноз по EUR/USD и советы трейдерам:

Продажи пары возможны сегодня при закреплении котировок под уровнем 1,0458 (или 1,0435) на часовом графике с целями 1,0411 и 1,0373. Покупки в данное время я не рассматриваю, так как пара с высокой степенью вероятность находится в боковике, у верхней его линии.

Сетки уровней Фибоначчи построены по 1,0533–1,0213 на часовом графике и по 1,0603–1,1214 на 4-часовом.